A működési ciklust egyszerűen úgy határozzák meg, mint azt az átlagos időt, amely az üzlet kezdeti készletvásárlása és a készletek értékesítéséből származó pénzbevételek összegyűjtése között halad. A működési ciklus hosszának megértése elengedhetetlen, mivel befolyásolja a vállalkozás által a rövid távú kötelezettségek teljesítéséhez szükséges készpénzmennyiséget. Ez az információ hasznos az üzleti vezetőknek és más vállalati döntéshozóknak, valamint a potenciális befektetőknek, akik figyelembe vehetik a működési ciklus hosszát annak meghatározásakor, hogy egy adott vállalatba fektessenek be.
Jellemzők
Egy vállalkozás működési ciklusának elemzése során számos tényezőt kell magában foglalni, ideértve a követelések és a követelések ciklusait, valamint a készlet ciklust. A 2006-os „Működési tőkeelemzés” című vállalkozói cikk szerint mindegyik elemet az egyes ciklusok befejezéséhez szükséges átlagos napok számának megfelelően elemezzük. Például egy követeléselemzés meghatározza azt az átlagos napot, ameddig az üzleti vállalkozás a számlára gyűjti.
Elements
A vállalkozás működési ciklusát úgy határozzák meg, hogy a követelések napjainak átlagos számát vagy a beszedési periódust a készletnapok átlagos számához adjuk, amelyet a leltár korának is neveznek. A beszedési időszakot úgy határozzák meg, hogy kiszámítják a készpénz visszafizetéséhez szükséges időbeli követelések összegét. Ezt úgy lehet elérni, hogy az év eladási összegét az átlagos követelések egyenlegével elosztjuk. A leltár korát a készletforgalom kiszámításával határozzák meg. A készletforgalom megegyezik az értékesített áruk költségével az átlagos leltárral. Végül a leltár korát 365 nap megoszlása a készletforgalommal.
Működési ciklus arány
A működési ciklus aránya azt mutatja, hogy mennyi és mennyi ideig tart a készpénz a készletben és a követelésekben. A vállalati döntéshozók az üzemi ciklus arányát használják annak meghatározására, hogy milyen változtatásokat kell végezni a működési ciklusban a hatékonyság növelése és a készpénz felszabadítása érdekében, amelyekre szükség lehet a vállalat rövid távú kötelezettségeinek teljesítéséhez. Az üzemi ciklus arányát a következő egyenlet alkalmazásával számítjuk ki: Működési ciklus = készletkészlet kora + gyűjtési időszak.
ajánlások
Alapvető fontosságú, hogy a szervezeti vezetők megértsék, hogy a működési ciklus hogyan befolyásolja az összes eszköz kezelésének képességét. Például az üzleti menedzserek és a befektetők gyakran az üzemi ciklus arányára támaszkodnak annak meghatározására, hogy az üzletág milyen hatékonyan kezeli eszközeit az ipar többi tagjához viszonyítva. A szervezet a működési ciklus elemzését is felhasználhatja annak biztosítására, hogy a vállalat rendelkezik a működési követelményeknek megfelelő működési tőkével.
