Akár új vállalkozást hoz létre, akár már meglévőt, akkor valószínűleg valamilyen tőkét vagy saját tőke vagy adósságfinanszírozással kell emelnie. A részvényfinanszírozással a befektetők a társaság részvényeinek cseréjében finanszírozást nyújtanak - esélyük van arra, hogy az üzlet sikeresebbé váljon. Az adósságfinanszírozás a hitelfelvevőtől, például banktól származó pénz felvételét jelenti. Nem hígítod meg az üzlet tulajdonát, de idővel vissza kell fizetned a pénzt.
Mi az az adósságfinanszírozás?
Az adósságfinanszírozás lényegében bármilyen típusú hitel. Ezt a kölcsönt biztosítékkal lehet biztosítani, mint egy jelzáloggal, vagy nem lehet biztosítani, mint egy hagyományos forgó hitelkártyaszámla. Bármi legyen is a formája, az adósságfinanszírozás mindig időhöz kötött. Ez azt jelenti, hogy a kamatot a megállapodás szerinti időszak végéig kell visszafizetnie, akár havi törlesztéssel, akár egyszeri ballonfizetéssel a kölcsön futamidejének végén. Az adósságfinanszírozás egyik fontos jellemzője, hogy nem adja fel a tulajdonjogot a társaságban. Ez ellentétes a tőkefinanszírozással, ahol a társaság készpénzt emel a részvények kibocsátása során.
Mik az adósságfinanszírozás két fő formája?
Az adósságfinanszírozás legelterjedtebb típusa egy banktól származó lejáratú hitel. Hosszú távú kölcsön esetén készpénzben kölcsönözhet egy adott időszakra, és kamatokkal visszafizetheti azt idővel. A kamatlábak a hitelezőtől függenek, és nagymértékben függnek a vállalat pénzügyi történetétől - ha gyenge kereskedési nyilvántartása és kiszámíthatatlan bevétele van, akkor nem vehet részt a legjobb áron.
Az adósságfinanszírozás másik típusa a kötvénykibocsátás. A kötvény ugyanúgy működik, mint egy banki hitel, csak a pénz a magánbefektetőkből, nem pedig a bankból származik. A kötvény meghatározza a kamatlábat és azt az időt, amikor a kölcsönzött pénzt vissza kell adni. Ennek az az előnye, hogy kiválaszthatja saját kamatlábát, amely tipikusan alacsonyabb lesz, mint a banki hitel megszerzéséhez szükséges összeg.
Miért van szükség az adósságfinanszírozásra?
A vállalkozások az adósságfinanszírozáshoz fordulnak, amikor tőkét kell gyűjteniük a műveletek, projektek vagy üzleti növekedés finanszírozásához, függetlenül attól, hogy új eszközöket vásárolnak, nagy értékű szerződést teljesítenek, vagy új marketing kampányt indítanak. Az ilyen típusú projektek általában nagy előzetes beruházást igényelnek, és az adósságfinanszírozás az idő múlásával segíti elő a költségeket. Az egyik fő előnye, hogy lehetővé teszi a vállalat irányításának ellenőrzését. A tőkefinanszírozással ellentétben az adósságfinanszírozás nem befolyásolja a tulajdonjogot vagy a vállalat működésének módját. Viszont vissza kell fizetnie a kölcsönt vagy a kötvényt, így drágább, mint a tőke finanszírozása. Mindig keressen egy olyan finanszírozási megoldást, amely a legjobban megfelel az Ön igényeinek.
Adósságfinanszírozás Leesések a figyelés érdekében
A kisvállalkozások és az induló vállalkozások számára a legnagyobb probléma a hitel beszerzése. A hitelezők először a pénzforgalomra, a kereskedési és a hitelminősítésre vonatkoznak. Biztosak lesznek abban, hogy rendszeres kifizetéseket végezhetnek, és általában valamilyen biztosítékot akarnak. A vállalkozás tulajdonosának esetleg személyes garanciát kell nyújtania a fennmaradó adósság visszafizetésére, ami potenciálisan saját vagyonát veszélyeztetheti. Ezek a kritériumok a korai stádiumú vállalkozások vagy a bizonytalan pénzáramlással rendelkező vállalkozások számára is komoly felhívást jelenthetnek. Ön is a kamatok irgalmassága. Még egy kis árfolyam-emelkedés is túlléphetné Önt és nem tudná eleget tenni a működési költségeinek az adósság-visszafizetési kötelezettségek miatt. Azok a vállalkozások, amelyek pénzt keresnek a jövedelemtermelő tevékenységekért, mint például a gépek fejlesztése vagy a termékcsalád hozzáadása, jobban képesek ellensúlyozni a kockázatot.
